Khả năng sinh lời của việc bán hàng có thể cho biết hoạt động của tổ chức để bán các sản phẩm của mình là gì: có lãi hay không có lãi.

Khái niệm về lợi tức bán hàng (RP hoặc ROM)

• RP- một chỉ tiêu phản ánh khả năng của các nhà lãnh đạo của tổ chức trong việc kiểm soát các loại chi phí. Chỉ tiêu này được biểu thị bằng tỷ lệ phần trăm giữa thu nhập và doanh thu.
• Hệ số RP- cho biết phần nào của lợi nhuận rơi vào một đơn vị quy ước kiếm được.

Giả sử hiệu quả tài chính của các doanh nghiệp là gần như nhau. Doanh nghiệp có chu kỳ sản xuất ngắn nhất sẽ có tỷ suất lợi nhuận trên doanh thu thấp hơn so với doanh nghiệp có chu kỳ sản xuất dài.

• Nếu RP nhỏ hơn 0 thì có thể kết luận rằng doanh nghiệp đang hoạt động thua lỗ, vì trong trường hợp này chi phí vượt quá doanh thu.
• Khả năng sinh lời bằng không là một dấu hiệu cho thấy tổ chức chi tiêu chính xác số tiền cho sản xuất mà nó thu được sau khi bán.
• Lợi nhuận bán hàng dương nghĩa là dự án có lãi. Điểm càng cao càng tốt cho doanh nghiệp.

Rõ ràng là chỉ tiêu khả năng sinh lời phụ thuộc rất nhiều vào phạm vi hoạt động của doanh nghiệp. Ví dụ, trong lĩnh vực ngân hàng, chỉ số này có thể đạt 100%, và trong ngành công nghiệp nặng - thậm chí là 3%.

Tăng lợi nhuận bán hàng

RP tăng chắc chắn là một yếu tố tích cực đối với bất kỳ công ty nào.

Bạn có thể nói về việc tăng lợi nhuận nếu:

• Phân tích cho thấy tốc độ tăng thu nhập lớn hơn tốc độ tăng chi phí.

Điều này có thể bị ảnh hưởng bởi những điều sau:

• Tăng sản lượng bán hàng.
• Phạm vi sản phẩm đã thay đổi.

Với sự gia tăng nhu cầu hàng hóa của một bộ phận người mua, sau đó là sự gia tăng số lượng sản phẩm bán ra. Do đó, do tác dụng của đòn bẩy sản xuất, thu nhập tăng nhanh hơn chi phí. Ban lãnh đạo của công ty có thể đạt được mức tăng trưởng doanh thu bằng cách tăng giá cho một sản phẩm nhất định hoặc phá vỡ hoàn toàn loại sản phẩm đó.

• Phân tích cho thấy tốc độ giảm doanh thu nhỏ hơn nhiều so với tốc độ giảm chi phí.

Điều này thường có thể dẫn đến:

• nâng giá sản phẩm sản xuất ra;
• những thay đổi trong cấu trúc của phân loại bán hàng.

Những phát triển này được coi là không hoàn toàn tích cực đối với doanh nghiệp và ban lãnh đạo cần lưu ý điều này. Rốt cuộc, các chỉ số sinh lời có vẻ tốt hơn, nhưng số lượng thu nhập giảm đi.

Tăng trưởng doanh thu và giảm chi phí. Điều này đạt được nếu:

• thay đổi trong phạm vi bán hàng;
• mức chi phí đã được thay đổi;
• tăng giá.

Tình hình này chắc chắn là tích cực cho tổ chức.

Giảm của nó

Chúng ta có thể nói về việc giảm RP trong các trường hợp sau.

Tốc độ tăng chi phí lớn hơn tốc độ tăng doanh thu

Những lý do sau có thể ảnh hưởng đến điều này:

• giảm giá;
• sự thay đổi theo hướng tăng mức chi phí;
• thay đổi trong cấu trúc của phạm vi sản phẩm.

Tình hình này không phải là một xu hướng tích cực. Để cải thiện tình hình, điều quan trọng là phải suy nghĩ về việc định giá trong tổ chức, cũng như cách kiểm soát chi phí.

Tốc độ giảm doanh thu nhanh hơn tốc độ giảm chi phí

Tình huống này thường xảy ra chỉ vì một lý do:

• Giảm khối lượng bán hàng.Điều đó là hoàn toàn bình thường nếu một tổ chức, vì lý do này hay lý do khác, quyết định giảm sản lượng của mình tại một thị trường cụ thể. Chi phí giảm chậm hơn nhiều so với doanh thu do đòn bẩy sản xuất.

Tăng chi phí và giảm doanh thu

Những lý do có thể ảnh hưởng đến thực tế này:

• giá đã được giảm;
• nó đã được quyết định để thay đổi cơ cấu của các loại hàng hóa;
• tăng tỷ lệ chi phí.

Trước tình hình đó, muốn phân tích sự hình thành giá cả trong doanh nghiệp cũng cần chú ý đến việc kiểm soát chi phí.

Lưu ý: Nếu thị trường ổn định, thì thu nhập, theo quy luật, thay đổi nhanh hơn chi phí chỉ dưới tác động của đòn bẩy sản xuất.

Công thức

Trên thực tế, RP rất dễ tính bằng các con số mà bạn đã biết. Để làm điều này, bạn sẽ cần chọn công thức thích hợp từ ba công thức được liệt kê bên dưới và thay thế các giá trị của bạn. Nếu bạn không có số liệu cụ thể, thì chúng luôn có thể được tìm thấy trong bảng cân đối kế toán.

Tính toán công thức cho khả năng sinh lời của doanh số bán hàng

Nói chung, công thức RP trông giống như sau:

RP = lãi (lỗ) từ bán hàng / doanh thu bán hàng * 100%

Tuy nhiên, nó cũng theo thông lệ để tính RP tổng, hoạt động và ròng. Tất cả các phương pháp trong phép tính sẽ khác nhau ở tử số và mẫu số luôn giữ nguyên.

Công thưc 1: tính toán tổng RP

RP = Tổng lợi nhuận: Doanh thu bán hàng * 100%

Chỉ tiêu này phản ánh tỷ trọng lợi nhuận trên từng đơn vị tiền tệ mà doanh nghiệp thu được.

Công thức 2: tính toán tỷ suất lợi nhuận hoạt động (lợi nhuận trên doanh thu theo EBIT)

RP = lãi (lỗ) từ thuế: doanh thu bán hàng * 100%

Chỉ tiêu phản ánh tỷ trọng lợi nhuận bán hàng trước khi nộp thuế và lãi vay trên từng đơn vị tiền tệ mà doanh nghiệp thu được.

Công thức cân bằng

Theo mẫu mới của bảng cân đối kế toán, các công thức trên về khả năng sinh lời của doanh thu bán hàng sẽ lần lượt như sau:

Công thức chung:

RP = str.2200: str.2110 * 100%,

Công thưc 1:

RP = str.2100: str.2110 * 100%,

Công thức 2:

RP = str.2300: str.2110 * 100%,

Công thức 3:

RP = p.2400: p.2110 * 100%.

Theo dạng cũ của số dư, các công thức giống nhau này trông khác nhau:

Công thức chung:

RP = p.050: p.010 * 100%,

Công thưc 1:

RP = p.029: p.010 * 100%,

Công thức 2:

RP = p.140: p.010 * 100%,

Công thức 3:

RP = p.190: p.010 * 100%,

trong đó: RP - khả năng sinh lời của doanh số bán hàng;

Quan trọng! Biểu mẫu báo cáo hiện tại (mới) đã được phê duyệt bởi Lệnh của Bộ Tài chính Liên bang Nga ngày 2 tháng 7 năm 2010 số 66n.

Ghi chú: Kể từ ngày 01/01/2013, báo cáo lãi và lỗ được gọi là báo cáo kết quả hoạt động kinh doanh.

Hệ số RP và công thức của nó

Như đã đề cập ở trên, tỷ suất sinh lời phản ánh phần lợi nhuận của tổ chức được quy cho mỗi đơn vị thu nhập thông thường. Điều này, nói chung, là lợi nhuận. Hệ số được tính theo các công thức đã trình bày, nhưng không tính theo tỷ lệ phần trăm.

Tỷ suất lợi nhuận trên doanh thu nên được tính như thế nào?

K RP = lãi (lỗ) từ bán hàng / doanh thu bán hàng

Hệ số đã đề cập cũng có thể được tính toán bằng cách sử dụng số dư. Nó cũng có thể tính toán nó không chỉ nói chung, mà còn cho từng sản phẩm hoặc dịch vụ riêng lẻ. Điều này có ý nghĩa nếu cần phân tích hoạt động kinh tế của bất kỳ doanh nghiệp nào.

Cách diễn giải các giá trị được tính toán

Ví dụ: lợi nhuận được tính toán của RP là 25%. Nghĩa là cứ 100 đơn vị doanh nghiệp thì có 25 đơn vị lợi nhuận. Bạn cũng có thể giải thích câu trả lời như sau: cứ mỗi rúp có 25 kopecks lợi nhuận.

Lưu ý: Tính toán tỷ suất sinh lời, chúng ta có được các dữ kiện. Nhưng đã nhận được một giá trị cụ thể, chúng ta sẽ không bao giờ có thể nói liệu một số khoản đầu tư vốn có sinh lời hay không. Ví dụ, đối với những mục đích này, các chỉ số tài sản được tính toán.

Ví dụ tính toán

Năm 2013, doanh thu bán hàng của OAO Ivolga lên tới 10 triệu rúp, đến năm 2014 đã tăng lên 12 triệu rúp Lợi nhuận hoạt động (trước thuế) năm 2013 là 3 triệu rúp, đến năm 2014 đã tăng lên 3 triệu rúp.8 triệu Như thế nào đã RP hoạt động đã thay đổi?

Dung dịch:

Tính lợi nhuận từ hoạt động bán hàng trong năm 2013:

RP 2013 = 3m / 10m * 100% = 30%.

Hãy tính toán con số tương tự cho năm 2014:

RP 2014 = 3,8m / 12m * 100% = 31,7%.

Tính toán sự thay đổi trong lợi nhuận bán hàng:

∆ RP = 31,7% - 30% = 1,7%.

Sự kết luận: Năm 2014, khả năng sinh lời về mặt lợi nhuận trước thuế tăng 1,7%, đây chắc chắn là một xu hướng tích cực đối với Ivolga OJSC.

Bình luận: Tỷ suất sinh lời của doanh thu được tính theo các chỉ tiêu của năm báo cáo. Do đó, nó không thể phản ánh hiệu quả kế hoạch của các khoản đầu tư dài hạn.

Không có gì quan trọng hơn đối với việc quản lý doanh nghiệp ngoài việc tối đa hóa doanh thu. Về vấn đề này, nên định kỳ thực hiện tính toán và phân tích khả năng sinh lời của doanh số bán hàng, sau đó so sánh các chỉ số với các kỳ trước, xác định các yếu tố quan trọng và rút ra kết luận có ý nghĩa cho bản thân cho tương lai.

Khả năng sinh lời- một chỉ tiêu tương đối đặc trưng cho mức độ hiệu quả kinh tế của việc sử dụng mọi nguồn lực (vật chất, tiền tệ, lao động). Nó được tính theo các công thức đặc biệt, thường có biểu thức phần trăm. Khả năng sinh lời có thể được gọi là chỉ tiêu quan trọng nhất để đánh giá hoạt động của một doanh nghiệp thương mại.

Khái niệm này được sử dụng rất rộng rãi, được chia thành nhiều loại, nhưng về nguyên tắc, nó đại diện cho tỷ lệ lợi nhuận nhận được từ hoạt động so với bất kỳ tài sản hoặc nguồn lực nào.

Do đó, tỷ suất sinh lời được tính bằng cách lấy số tiền lãi chia cho giá trị tiền lãi. Cả hai giá trị đều được chấp nhận trong cùng một đơn vị. Vì khá khó để thể hiện lợi nhuận dưới hình thức không dùng tiền mặt, nên mẫu số cũng được tính bằng tiền. Thông thường, khả năng sinh lời được tính theo tỷ lệ phần trăm.

Cần lưu ý rằng cách tiếp cận các tỷ suất sinh lời không chặt chẽ như các công thức toán học thuần túy, có sự thay thế các từ giống nhau về âm thanh và nội dung của các khái niệm. Vì vậy, lợi nhuận của sản xuất có thể được coi vừa là lợi nhuận của quá trình, vừa là lợi nhuận của tổ hợp sản xuất. Vì vậy, điều đáng xem xét không chỉ là tên của thuật ngữ, mà còn là các thành phần của một công thức cụ thể, ý nghĩa thực tế của chúng.

Phổ biến nhất là các chỉ số sinh lời sau:

• Lợi nhuận sản phẩm(đã thực hiện) - lợi nhuận nhận được từ việc bán một lượng sản phẩm nhất định được chia cho giá thành của sản phẩm này.

Nó được tính toán theo cùng một cách lợi nhuận của các dịch vụ đã bán. Chỉ ở mẫu số mới được lấy chi phí cung cấp một số dịch vụ nhất định ở tử số.

• Khả năng sinh lời của tài sản cố định- tỷ suất lợi nhuận thuần từ các hoạt động trong kỳ trên nguyên giá tài sản cố định.
• Khả năng sinh lời của doanh nghiệp- Bằng tỷ suất lợi nhuận trên tổng nguyên giá tài sản cố định và tài sản lưu động của doanh nghiệp
• Lợi nhuận của nhân viên- thể hiện tỷ số giữa lợi nhuận ròng trong một thời kỳ nhất định với số lao động bình quân trong một thời kỳ xác định.

Các chỉ số sau cũng được sử dụng:

• Tổng lợi nhuận trên tài sản- tỷ suất lợi nhuận ròng trong kỳ trên tổng giá trị tài sản bình quân của công ty.
• Lợi nhuận trên vốn chủ sở hữu(vốn) - giống như hệ số trên, nhưng liên quan đến vốn tự có của tổ chức.
• Tỷ suất sinh lợi của tài sản được sử dụng- lợi nhuận trước thuế và lãi vay bắt buộc so với số vốn chủ sở hữu và các khoản vay dài hạn.

Danh sách các tỷ suất sinh lời được sử dụng không giới hạn đối với các tỷ lệ được liệt kê ở trên. Với sự phát triển của các quan hệ kinh tế tài chính, sự phát triển của đầu tư, các hệ số mới chưa sử dụng trước đây xuất hiện. Quy tắc chung hợp nhất chúng có thể được biểu thị gần đúng bằng tỷ lệ giữa giá trị của lợi ích (lợi nhuận) nhận được với nguồn lực được sử dụng để có được nó.

Chúng ta hãy xem xét các chỉ báo thường được sử dụng nhất trong các điều kiện của chúng ta và do đó, các chỉ báo cung cấp thông tin cho chúng ta:

Khả năng sinh lời của việc bán hàng(ROS, từ tiếng Anh là Return on Sales,) là một chỉ số rất quan trọng phản ánh phần lợi nhuận trong tổng số tiền (doanh thu). Thông thường, lợi nhuận trước thuế được sử dụng để tính toán - lợi nhuận hoạt động. Điều này có vẻ hợp lý, vì số thuế không liên quan trực tiếp đến hiệu quả của các hoạt động, và lợi nhuận, trước hết, là một chỉ số đánh giá hiệu quả kinh tế. Nhưng nó cũng có thể được áp dụng tỷ suất lợi nhuận ròng. Điều này cho phép bạn trình bày tốt hơn những lợi ích thực sự của việc bán hàng.

Theo đó, lợi nhuận trên doanh thu có thể được tính bằng các công thức sau:

Tổng lợi nhuận trên doanh thu = Lợi nhuận gộp / Doanh thu;

Lợi nhuận ròng trên doanh thu = Lợi nhuận ròng / Doanh thu.

Khái niệm doanh thu có thể được thay thế bằng khái niệm doanh thu, điều này không ảnh hưởng đến bản chất của tỷ lệ.

Các tỷ lệ này được sử dụng chủ yếu để đánh giá hiện trạng của công việc. Khả năng sinh lời từ việc bán hàng cho phép bạn xác định hiệu quả hoạt động của tổ chức, tức là khả năng tổ chức và kiểm soát các hoạt động hiện tại. Đến lượt nó, nó cho thấy hướng chuyển động của công ty, giảm hay tăng.

Lợi nhuận của sản phẩm đã bán được định nghĩa là tỷ số giữa lợi nhuận từ việc bán sản phẩm trên tổng chi phí sản xuất và bán các sản phẩm này. Cơ cấu chi phí, trong trường hợp này, bao gồm chi phí nguyên liệu để sản xuất (chi phí nguyên vật liệu, linh kiện, chất vận chuyển năng lượng, v.v.), tiền lương, chi phí chung và chi phí kinh doanh.

RRP = (CPU - PSP) / PSP x 100;
Ở đâu:

• Ррп - khả năng sinh lời của sản phẩm đã bán;
• CPU - giá bán sản phẩm;
• PSP - tổng chi phí của sản phẩm này.

Đôi khi tỷ lệ này được gọi là lợi nhuận của sản xuất (như một quá trình).

Lợi nhuận của hoạt động sản xuất (với tư cách là một tổ hợp sản xuất) được tính bằng tỷ số giữa số lợi nhuận (tổng số) trên tổng chi phí của vốn lưu động cố định và bình thường.

ORP \ u003d OP / (OS + OBS);

Trong đó ORP - tổng lợi nhuận của sản xuất;

HĐH - tài sản cố định của doanh nghiệp (nhà cửa, kết cấu, thiết bị);

OBS - vốn lưu động bình thường (hàng tồn kho, bán thành phẩm cho chu kỳ sản xuất, thành phẩm tồn kho).

Dựa trên những điều đã nói ở trên, chúng ta có thể kết luận rằng khái niệm về khả năng sinh lời là rất rộng. Phương pháp và công thức tính toán của nó là một công cụ làm việc linh hoạt để xác định khả năng sinh lời, lợi ích từ các khoản đầu tư vật chất, con người và các nguồn lực, tài sản khác.

Xin chào! Hôm nay chúng ta sẽ nói về lợi nhuận, nó là gì và làm thế nào để tính toán nó. nhằm tạo ra lợi nhuận. Để đánh giá tính đúng đắn của công việc và hiệu quả của các phương pháp quản lý được áp dụng, bạn có thể sử dụng một số tham số. Một trong những tối ưu nhất và nhiều thông tin nhất là lợi nhuận của doanh nghiệp. Đối với bất kỳ doanh nhân nào, hiểu được chỉ tiêu kinh tế này là cơ hội để đánh giá tính đúng đắn của việc chi tiêu các nguồn lực tại doanh nghiệp và điều chỉnh các hành động tiếp theo theo mọi hướng.

Tại sao phải tính toán khả năng sinh lời

Trong nhiều trường hợp, khả năng sinh lời tài chính của một doanh nghiệp trở thành một chỉ số quan trọng trong việc phân tích một dự án kinh doanh, giúp hiểu được mức độ hiệu quả của các khoản tiền đầu tư vào đó. Các chỉ số được tính toán chính xác cho một số yếu tố và bài viết được doanh nhân sử dụng khi định giá dịch vụ hoặc hàng hóa, để phân tích chung ở giai đoạn làm việc. Chúng được tính theo tỷ lệ phần trăm hoặc được sử dụng dưới dạng hệ số: số càng lớn thì doanh nghiệp có lãi càng cao.

Ngoài ra, cần tính các tỷ suất sinh lời của doanh nghiệp trong các tình huống sản xuất sau:

• Dự báo mức lợi nhuận mà công ty có thể nhận được trong kỳ tới;
• Để phân tích so sánh với các đối thủ cạnh tranh trên thị trường;
• Để biện minh cho các khoản đầu tư lớn, giúp người tham gia tiềm năng trong giao dịch xác định lợi tức dự kiến ​​của một dự án trong tương lai;
• Khi xác định giá trị thị trường thực của công ty trong quá trình chuẩn bị trước khi bán.

Việc tính toán các chỉ tiêu thường được sử dụng khi cho vay, vay vốn hoặc tham gia vào các dự án chung, phát triển các loại sản phẩm mới.

Khả năng sinh lời của doanh nghiệp

Loại bỏ thuật ngữ khoa học, chúng ta có thể chỉ định khái niệm:

Khả năng sinh lời của doanh nghiệp là một trong những chỉ số kinh tế chính, đặc trưng cho lợi nhuận từ công việc của doanh nhân. Tính toán của nó sẽ giúp hiểu được mức độ sinh lợi của dự án hoặc hướng đi đã chọn.

Trong quá trình sản xuất hoặc bán hàng, nhiều nguồn lực được sử dụng:

• Nhân công (nhân viên, nhân sự);
• Thuộc kinh tế;
• Tài chính;
• Thiên nhiên.

Hoạt động hợp lý và đúng đắn sẽ mang lại lợi nhuận và thu nhập ổn định. Đối với nhiều doanh nghiệp, việc phân tích các chỉ tiêu về khả năng sinh lời có thể trở thành việc đánh giá hiệu quả của công việc trong một khoảng thời gian (kiểm soát) nhất định.

Nói một cách dễ hiểu, lợi nhuận của một doanh nghiệp là tỷ số giữa chi phí của quá trình sản xuất và lợi nhuận thu được. Nếu sau một thời gian (quý, năm) dự án kinh doanh có lãi thì được gọi là có lãi và có lợi cho chủ sở hữu.

Để thực hiện các tính toán chính xác và dự đoán các chỉ số trong các hoạt động tương lai, cần phải biết và hiểu các yếu tố ảnh hưởng đến khả năng sinh lời ở các mức độ khác nhau. Các chuyên gia chia chúng thành ngoại sinh và nội sinh.

Trong số các ngoại sinh là:

• Chính sách thuế của nhà nước;
• Điều kiện thị trường bán hàng chung;
• Vị trí địa lý của doanh nghiệp;
• Mức độ cạnh tranh trên thị trường;
• Vài nét về tình hình chính trị trong nước.

Trong nhiều tình huống, lợi nhuận và lợi nhuận của doanh nghiệp bị ảnh hưởng bởi vị trí địa lý, sự gần gũi với nguồn nguyên liệu hay khách hàng tiêu dùng. Tình hình thị trường chứng khoán và sự biến động của tỷ giá hối đoái có ảnh hưởng rất lớn.

Các yếu tố sản xuất nội sinh hoặc nội tại ảnh hưởng mạnh đến khả năng sinh lời:

• Điều kiện làm việc tốt cho nhân viên ở bất kỳ cấp độ nào (nhất thiết ảnh hưởng tích cực đến chất lượng sản phẩm);
• Hiệu quả của chính sách hậu cần và marketing của công ty;
• Chính sách tài chính và quản lý chung của ban lãnh đạo.

Việc tính đến những điều tinh tế như vậy sẽ giúp một nhà kinh tế có kinh nghiệm đưa ra mức lợi nhuận đúng và thực tế nhất có thể.

Phân tích nhân tố khả năng sinh lời của doanh nghiệp

Để xác định mức độ ảnh hưởng của bất kỳ nhân tố nào đến mức sinh lời của toàn bộ dự án, các nhà kinh tế tiến hành phân tích nhân tố đặc biệt. Nó giúp xác định chính xác số thu nhập nhận được dưới tác động của các yếu tố bên trong và được thể hiện bằng các công thức đơn giản:

Khả năng sinh lời \ u003d (Lợi nhuận từ việc bán sản phẩm / Chi phí sản xuất) * 100%

Khả năng sinh lời = ((Giá thành sản phẩm - Giá thành sản xuất) / Chi phí sản xuất)) * 100%

Thông thường, khi thực hiện một phân tích tài chính như vậy, họ sử dụng mô hình ba nhân tố hoặc năm nhân tố. Số lượng đề cập đến số lượng các yếu tố được sử dụng trong quá trình đếm:

• Đối với ba yếu tố một là khả năng sinh lời của sản phẩm sản xuất, chỉ tiêu về cường độ vốn và vòng quay của tài sản cố định;
• Đối với nhân tố năm, cần tính đến cường độ lao động và mức tiêu hao vật tư, khấu hao, vòng quay của các loại tư bản.

Việc tính toán nhân tố dựa trên việc phân chia tất cả các công thức và chỉ tiêu thành định lượng và định tính, giúp nghiên cứu sự phát triển của công ty từ các góc độ khác nhau. Nó thể hiện mối quan hệ nhất định: lợi nhuận và tỷ suất sinh lợi từ tài sản sản xuất của doanh nghiệp càng cao thì khả năng sinh lời của doanh nghiệp càng cao. Nó cho người quản lý thấy mối quan hệ giữa các tiêu chuẩn và kết quả của hoạt động kinh tế.

Các loại lợi nhuận

Trong các lĩnh vực sản xuất hoặc các loại hình kinh doanh khác nhau, các chỉ tiêu cụ thể về khả năng sinh lời của doanh nghiệp được sử dụng. Các nhà kinh tế học phân biệt ba nhóm quan trọng được sử dụng hầu hết ở mọi nơi:

1. Khả năng sinh lời của sản phẩm hoặc dịch vụ: tỷ lệ giữa lợi nhuận ròng nhận được từ dự án (hoặc hướng sản xuất) và chi phí bỏ ra cho nó được lấy làm cơ sở. Nó có thể được tính cho cả doanh nghiệp và cho một sản phẩm cụ thể;
2. Khả năng sinh lời của toàn bộ doanh nghiệp: nhóm này bao gồm nhiều chỉ tiêu giúp mô tả đặc trưng của toàn bộ doanh nghiệp. Nó được sử dụng để phân tích một dự án đang hoạt động của các nhà đầu tư hoặc chủ sở hữu tiềm năng;
3. Tỷ suất sinh lợi của tài sản: một nhóm khá lớn các chỉ số khác nhau cho thấy nhà kinh doanh tính thích hợp và đầy đủ của việc sử dụng một nguồn lực nhất định. Chúng cho phép bạn xác định tính hợp lý của việc sử dụng các khoản vay, các khoản đầu tư tài chính của riêng bạn hoặc các tài sản quan trọng khác.

Việc phân tích khả năng sinh lời của doanh nghiệp cần được thực hiện không chỉ đối với nhu cầu nội bộ: đây là giai đoạn quan trọng trước các dự án đầu tư lớn. Nó có thể được yêu cầu khi cấp một khoản vay, hoặc nó có thể trở thành điểm khởi đầu cho việc hợp nhất hoặc giảm bớt sản xuất.

Có thể thu được một bức tranh toàn cảnh thực tế về tình hình hoạt động của doanh nghiệp bằng cách tính toán và phân tích một số chỉ tiêu. Điều này sẽ cho phép bạn nhìn thấy tình hình từ các góc độ khác nhau, để hiểu lý do giảm (hoặc tăng) chi phí cho bất kỳ khoản mục nào. Điều này có thể yêu cầu một số hệ số, mỗi hệ số sẽ phản ánh một tài nguyên cụ thể:

1. ROA - lợi nhuận trên tài sản;
2. ROM - mức độ sinh lời của sản phẩm;
3. ROS - lợi nhuận trên doanh số bán hàng;
4. ROFA - khả năng sinh lời của tài sản cố định;
5. ROL - lợi nhuận nhân sự;
6. ROIC - lợi tức đầu tư vào doanh nghiệp;
7. ROE - lợi nhuận trên vốn chủ sở hữu.

Đây chỉ là một vài tỷ lệ cược phổ biến nhất. Để tính toán chúng, có đủ con số từ các nguồn mở - bảng cân đối kế toán và các phụ lục của nó, báo cáo bán hàng hiện tại. Nếu cần đánh giá khả năng sinh lời kinh doanh ước tính để khởi chạy, thì dữ liệu được lấy từ phân tích tiếp thị về thị trường cho các sản phẩm hoặc dịch vụ tương tự, từ các báo cáo của đối thủ cạnh tranh có sẵn trong tổng quan chung.

Tính toán lợi nhuận của doanh nghiệp

Chỉ tiêu lớn nhất và có tính khái quát cao nhất là mức độ lợi nhuận của doanh nghiệp. Đối với tính toán của nó, chỉ tài liệu kế toán và thống kê cho một thời kỳ nhất định được sử dụng. Trong một phiên bản đơn giản hơn, công thức tính lợi nhuận của doanh nghiệp trông như sau:

P = BP / SA * 100%

• P là khả năng sinh lời chính của doanh nghiệp;
• BP là một chỉ số về lợi nhuận của bảng cân đối kế toán. Bằng khoản chênh lệch giữa doanh thu nhận được và chi phí (bao gồm cả chi phí tổ chức và quản lý), nhưng trước thuế;
• SA - tổng chi phí của tất cả các tài sản hiện tại và không dài hạn, năng lực sản xuất và nguồn lực. Nó được lấy từ bảng cân đối kế toán và các phụ lục của nó.

Việc tính toán sẽ yêu cầu chi phí trung bình hàng năm của tất cả các tài sản hữu hình, khấu hao được sử dụng để hình thành giá bán dịch vụ hoặc hàng hóa.

Nếu đánh giá khả năng sinh lời của doanh nghiệp thấp thì cần có những biện pháp quản lý nhất định để cải thiện tình hình. Có thể cần thiết phải điều chỉnh chi phí sản xuất, xem xét lại các phương pháp quản lý hoặc hiệu quả sử dụng nguồn lực.

Cách tính Tỷ suất sinh lợi trên Tài sản

Không thể phân tích đầy đủ lợi nhuận của doanh nghiệp nếu không tính toán đến hiệu quả sử dụng các loại tài sản. Đây là giai đoạn quan trọng tiếp theo, giúp đánh giá mức độ sử dụng đầy đủ của tất cả các tài sản, để hiểu tác động của chúng đến lợi nhuận. Khi đánh giá chỉ số này, hãy chú ý đến mức độ của nó. Mức thấp cho thấy vốn và các tài sản khác không đủ hoạt động, còn mức cao cho thấy chiến thuật quản lý chính xác.

Trên thực tế, tỷ suất sinh lợi trên tài sản (ROA) có nghĩa là đối với một nhà kinh tế số tiền rơi vào một đơn vị tài sản. Nói một cách dễ hiểu, nó cho thấy lợi nhuận tài chính của một dự án kinh doanh. Việc tính toán cho tất cả các loại tài sản phải được thực hiện thường xuyên. Điều này sẽ giúp xác định kịp thời một đối tượng không mang lại lợi nhuận hoặc lợi ích để bán, cho thuê hoặc hiện đại hóa nó.

Trong các nguồn kinh tế, công thức tính tỷ suất sinh lợi của tài sản có dạng như sau:

• P - lợi nhuận của cả kỳ được phân tích;
• A - giá trị trung bình theo loại tài sản trong cùng một thời điểm.

Hệ số này là một trong ba hệ số thể hiện và cung cấp thông tin tốt nhất cho người quản lý. Nhận giá trị nhỏ hơn 0 cho thấy hoạt động của doanh nghiệp bị thua lỗ.

Khả năng sinh lời của tài sản cố định

Khi tính toán tài sản, tỷ suất sinh lời của tài sản cố định được phân biệt riêng. Chúng bao gồm các phương tiện lao động khác nhau tham gia trực tiếp hoặc gián tiếp vào quá trình sản xuất mà không thay đổi hình thức ban đầu. Thời hạn sử dụng của chúng phải trên một năm và số tiền khấu hao được tính vào giá thành dịch vụ hoặc sản phẩm. Các tài sản chính này bao gồm:

• Bất kỳ tòa nhà và công trình kiến ​​trúc nào có nhà xưởng, văn phòng, phòng thí nghiệm hoặc nhà kho;
• Thiết bị;
• Xe tải nặng và xe tải;
• Nội thất văn phòng và làm việc;
• Ô tô và vận tải hành khách;
• Công cụ đắt tiền.

Việc tính toán khả năng sinh lời của tài sản cố định sẽ cho các nhà quản lý thấy hiệu quả hoạt động kinh tế của dự án kinh doanh như thế nào và được xác định theo công thức:

R = (NP / OS) * 100%

• PE - lợi nhuận ròng trong một thời kỳ nhất định;
• HĐH - nguyên giá tài sản cố định.

Chỉ tiêu kinh tế này rất quan trọng đối với các doanh nghiệp sản xuất thương mại. Nó đưa ra một ý tưởng về phần lợi nhuận rơi vào một rúp của tài sản cố định được đầu tư.

Hệ số phụ thuộc trực tiếp vào khả năng sinh lời và không được nhỏ hơn 0: điều này có nghĩa là công ty đang hoạt động thua lỗ và sử dụng tài sản cố định không hợp lý.

Khả năng sinh lời của sản phẩm đã bán

Chỉ tiêu này không kém phần quan trọng để xác định mức độ lợi nhuận và thành công của công ty. Trong thực tiễn kinh tế quốc tế, nó được gọi là ROM và được tính theo công thức:

ROM = Lợi nhuận ròng / Chi phí

Hệ số kết quả giúp xác định hiệu quả của việc bán các sản phẩm được sản xuất. Trên thực tế, đây là tỷ lệ giữa doanh thu bán hàng và chi phí sản xuất, đóng gói và bán nó. Đối với một nhà kinh tế học, chỉ số này thể hiện rõ ràng mỗi đồng rúp chi tiêu sẽ mang lại bao nhiêu, tính theo tỷ lệ phần trăm.

Dễ hiểu hơn cho người mới bắt đầu có thể là thuật toán tính toán lợi nhuận của các sản phẩm đã bán:

1. Khoảng thời gian cần phân tích chỉ tiêu được xác định (từ tháng đến cả năm);
2. Tổng lợi nhuận từ việc bán hàng được tính bằng cách cộng tất cả các khoản thu nhập từ việc bán dịch vụ, sản phẩm hoặc hàng hoá;
3. Lợi nhuận ròng được xác định (theo bảng cân đối kế toán);
4. Chỉ tiêu được tính theo công thức trên.

Một phân tích tốt sẽ bao gồm việc so sánh khả năng sinh lời của các sản phẩm đã bán qua nhiều thời kỳ. Điều này sẽ giúp xác định sự sụt giảm hoặc tăng lên trong thu nhập của công ty trong các động thái. Trong mọi trường hợp, bạn có thể tiến hành đánh giá sâu hơn từng nhà cung cấp, nhóm sản phẩm hoặc phạm vi, tìm ra cơ sở khách hàng.

Khả năng sinh lời của việc bán hàng

Lợi nhuận hoặc lợi tức bán hàng là một đặc điểm cần thiết khác khi định giá một sản phẩm hoặc dịch vụ. Nó cho biết lợi nhuận của doanh nghiệp chiếm bao nhiêu phần trăm tổng doanh thu.

Có một công thức giúp tính toán loại chỉ số này:

ROS = (Lợi nhuận / Doanh thu) x 100%

Để làm cơ sở cho việc tính toán, các loại lợi nhuận khác nhau có thể được áp dụng. Các giá trị cụ thể và thay đổi tùy thuộc vào phạm vi sản phẩm, ngành nghề kinh doanh của công ty và các yếu tố khác.

Đôi khi các chuyên gia đề cập đến khả năng sinh lời của việc bán hàng là tỷ suất lợi nhuận. Điều này là do khả năng hiển thị tỷ lệ phần lợi nhuận trong tổng số tiền thu được. Nó cũng được tính toán trong động lực học để theo dõi những thay đổi trong một số thời kỳ.

Trong ngắn hạn, có thể đưa ra một bức tranh thú vị hơn về tỷ suất lợi nhuận hoạt động của doanh thu, có thể dễ dàng tính toán bằng công thức:

Lợi nhuận hoạt động trên doanh thu = (Lợi nhuận trước thuế / Doanh thu) x 100%

Tất cả các chỉ số để tính toán trong công thức này được lấy từ Báo cáo lãi lỗ, được đính kèm với bảng cân đối kế toán. Chỉ số mới giúp doanh nhân hiểu phần doanh thu thực có trong mỗi đơn vị tiền tệ trong doanh thu của mình là bao nhiêu sau khi đã thanh toán tất cả các loại thuế và phí.

Các chỉ số này có thể được tính toán cho một doanh nghiệp nhỏ, một bộ phận hoặc toàn bộ ngành, tùy thuộc vào nhiệm vụ. Giá trị của hệ số kinh tế này càng cao thì doanh nghiệp hoạt động càng tốt và chủ sở hữu thu được nhiều lợi nhuận.

Đây là một trong những chỉ số thông tin nhất giúp xác định mức lợi nhuận của một dự án kinh doanh. Nếu không có tính toán của nó, không thể lập kế hoạch kinh doanh, theo dõi chi phí động, hoặc đánh giá lợi nhuận của toàn doanh nghiệp. Nó có thể được tính bằng công thức:

R = VP / V, ở đâu:

• VP - lợi nhuận gộp (được tính bằng khoản chênh lệch giữa số tiền thu được từ việc bán hàng hóa hoặc dịch vụ và chi phí);
• B là tiền bán hàng.

Công thức này thường sử dụng lợi nhuận ròng, lợi nhuận này phản ánh tốt hơn tình hình hoạt động của doanh nghiệp. Số tiền có thể được lấy từ ứng dụng đến số dư.

Lợi nhuận ròng không còn bao gồm thuế thu nhập, các chi phí thương mại và chi phí khác. Nó bao gồm chi phí hoạt động hiện tại, các khoản phạt khác nhau và các khoản vay đã trả. Để xác định nó, việc tính toán tổng doanh thu nhận được từ việc bán dịch vụ hoặc hàng hoá (bao gồm cả chiết khấu) được thực hiện. Mọi chi phí của doanh nghiệp đều được trừ vào đó.

Cần phải lựa chọn cẩn thận khoảng thời gian tùy thuộc vào nhiệm vụ của phân tích tài chính. Để xác định kết quả của kiểm soát nội bộ, việc tính toán khả năng sinh lời được thực hiện động học một cách thường xuyên (hàng tháng hoặc hàng quý). Nếu mục đích là để có được một khoản đầu tư hoặc một khoản vay, thì thời gian dài hơn sẽ được thực hiện để so sánh.

Việc đạt được tỷ suất sinh lời mang lại nhiều thông tin cho cán bộ quản lý của doanh nghiệp:

• Cho thấy sự tuân thủ của các kết quả thực tế và theo kế hoạch, giúp đánh giá hiệu quả của doanh nghiệp;
• Cho phép bạn thực hiện phân tích so sánh với kết quả của các công ty cạnh tranh khác trên thị trường.

Nếu chỉ số này thấp, doanh nhân cần nghĩ đến việc cải thiện nó. Điều này có thể đạt được bằng cách tăng số lượng doanh thu nhận được. Như một lựa chọn - tăng doanh số bán hàng, tăng giá nhẹ hoặc tối ưu hóa chi phí. Bạn nên bắt đầu với những đổi mới nhỏ, quan sát động thái của những thay đổi trong hệ số.

Lợi nhuận của nhân viên

Một trong những chỉ số tương đối thú vị là khả năng sinh lời của nhân sự. Hầu hết tất cả các doanh nghiệp, bất kể hình thức sở hữu nào, từ lâu đã coi trọng việc quản lý nguồn lao động hiệu quả. Chúng ảnh hưởng đến tất cả các lĩnh vực sản xuất. Để làm được điều này, cần phải giám sát số lượng nhân sự, trình độ đào tạo và kỹ năng của họ, và nâng cao trình độ của từng nhân viên.

Bạn có thể xác định lợi nhuận của nhân sự theo công thức:

• PE - lợi nhuận ròng của doanh nghiệp trong một thời gian nhất định;
• NS - số lượng nhân viên của các cấp khác nhau.

Ngoài công thức này, các nhà kinh tế có kinh nghiệm sử dụng các công thức nhiều thông tin hơn:

1. Tính tỷ lệ của tất cả chi phí nhân viên trên lợi nhuận ròng;
2. Lợi nhuận cá nhân của một nhân viên, được xác định bằng cách chia chi phí liên quan đến anh ta cho phần lợi nhuận mang lại cho ngân sách doanh nghiệp.

Việc tính toán đầy đủ và chi tiết như vậy sẽ giúp xác định được năng suất lao động. Trên cơ sở của nó, có thể thực hiện một loại chẩn đoán các công việc có thể giảm hoặc cần mở rộng.

Đừng quên rằng chất lượng thấp hoặc thiết bị cũ, thời gian ngừng hoạt động của nó hoặc các yếu tố khác có thể ảnh hưởng đến lợi nhuận của nhân sự. Điều này có thể làm giảm hiệu suất và phát sinh thêm chi phí.

Một trong những phương pháp khó chịu, nhưng đôi khi cần thiết thường là giảm số lượng nhân viên. Các nhà kinh tế phải tính toán chi phí-lợi ích cho từng loại lực lượng lao động để làm nổi bật những khu vực yếu nhất và dễ bị tổn thương nhất.

Đối với các doanh nghiệp nhỏ, việc tính toán thường xuyên tỷ lệ này là cần thiết để điều chỉnh và tối ưu hóa chi phí của họ. Với một nhóm nhỏ, việc tính toán sẽ dễ dàng hơn, do đó kết quả có thể đầy đủ và chính xác hơn.

Ngưỡng sinh lời

Đối với nhiều doanh nghiệp thương mại và công nghiệp, việc tính toán ngưỡng sinh lời có ý nghĩa rất quan trọng. Nó có nghĩa là khối lượng bán hàng (hoặc bán thành phẩm) tối thiểu, mà số tiền thu được sẽ bao gồm tất cả các chi phí sản xuất và mang đến cho người tiêu dùng nhưng không tính đến lợi nhuận. Trên thực tế, ngưỡng sinh lời giúp nhà kinh doanh suy ra số lần bán hàng mà tại đó công ty sẽ hoạt động mà không bị lỗ (nhưng không tạo ra lợi nhuận).

Trong nhiều nguồn kinh tế, chỉ số quan trọng này có thể được tìm thấy dưới tên gọi "điểm hòa vốn" hoặc "điểm tới hạn". Có nghĩa là công ty sẽ nhận được thu nhập chỉ khi vượt qua ngưỡng này và hệ số tăng lên. Cần bán hàng với số lượng vượt quá khối lượng có được theo công thức:

• PR - ngưỡng (định mức) khả năng sinh lời;
• PZ - chi phí cố định cho bán hàng và sản xuất;
• Kvm - tỷ suất lợi nhuận gộp.

Chỉ tiêu cuối cùng được tính sơ bộ theo công thức:

Kvm \ u003d (V - Zpr) * 100%

• B là doanh thu của công ty;
• Zpr - tổng của tất cả các chi phí biến đổi.

Các yếu tố chính ảnh hưởng đến tỷ lệ ngưỡng sinh lời:

• Giá của hàng hóa cho một đơn vị;
• Chi phí biến đổi và cố định ở tất cả các giai đoạn sản xuất và bán sản phẩm (dịch vụ) này.

Với sự biến động nhỏ nhất về giá trị của các yếu tố kinh tế này, giá trị của chỉ tiêu sẽ thay đổi lên hoặc xuống. Đặc biệt quan trọng là phân tích tất cả các chi phí, mà các nhà kinh tế chia thành cố định và biến đổi. Những người đầu tiên bao gồm:

• Khấu hao cho cơ sở vật chất và thiết bị chính;
• thuê;
• Tất cả các tiện ích và thanh toán;
• Tiền lương của người lao động thuộc ban quản lý công ty;
• Chi phí hành chính để bảo trì chúng.

Chúng dễ phân tích và kiểm soát hơn, có thể được theo dõi động lực học. Chi phí biến đổi trở nên “khó đoán” hơn:

• Tiền lương của toàn bộ lực lượng lao động của doanh nghiệp;
• Hoa hồng cho dịch vụ tài khoản, cho vay hoặc chuyển khoản;
• Chi phí mua nguyên vật liệu, linh kiện (đặc biệt khi tỷ giá hối đoái biến động);
• Thanh toán cho các nguồn năng lượng chi cho sản xuất;
• Giá vé.

Nếu một công ty muốn duy trì lợi nhuận ổn định, ban lãnh đạo của nó phải kiểm soát tỷ suất lợi nhuận, phân tích chi phí ở mọi khía cạnh.

Bất kỳ doanh nghiệp nào cũng tìm cách phát triển và nâng cao năng lực, mở ra các lĩnh vực hoạt động mới. Các dự án đầu tư cũng cần phân tích chi tiết, giúp xác định hiệu quả và điều chỉnh các khoản đầu tư. Trong thực tế trong nước, một số phương pháp tính toán cơ bản thường được sử dụng nhiều hơn, đưa ra ý tưởng về khả năng sinh lời của một dự án:

1. Phương pháp tính giá trị hiện tại ròng: nó giúp xác định lợi nhuận ròng từ một dự án mới;
2. Phương pháp tính toán chỉ số khả năng sinh lời: cần thiết để có được thu nhập trên một đơn vị chi phí;
3. Phương pháp tính hiệu quả cận biên của vốn (tỷ suất hoàn vốn nội bộ). Nó được sử dụng để xác định mức chi tiêu vốn tối đa có thể có trong một dự án mới. Tỷ suất hoàn vốn nội bộ thường được tính theo công thức:

GNR = (giá trị ròng hiện tại / số tiền đầu tư ban đầu hiện tại) * 100%

Thông thường, các phép tính như vậy được các nhà kinh tế học sử dụng cho một số mục đích nhất định:

• Nếu cần, hãy xác định mức chi phí trong trường hợp phát triển dự án bằng nguồn vốn vay, vốn vay hoặc tín dụng;
• Để xác nhận khả năng sinh lời và ghi lại những lợi ích của dự án.

Nếu có các khoản vay ngân hàng, việc tính toán tỷ suất hoàn vốn nội bộ sẽ đưa ra mức lãi suất tối đa cho phép. Sự dư thừa của nó trong công việc thực tế sẽ có nghĩa là một doanh nghiệp hoặc hướng đi mới sẽ không có lãi.

1. Phương pháp tính toán lợi tức đầu tư;
2. Một phương pháp được sửa đổi chính xác hơn để tính tỷ suất hoàn vốn nội bộ, để tính giá trị bình quân gia quyền của vốn ứng trước hoặc các khoản đầu tư được lấy;
3. Phương pháp kế toán tỷ suất sinh lợi, được sử dụng cho các dự án ngắn hạn. Trong trường hợp này, lợi nhuận sẽ được tính theo công thức:

RP = (PV + khấu hao / số tiền đầu tư vào dự án) * 100%

NP - lợi nhuận ròng từ một dự án kinh doanh mới.

Việc tính toán đầy đủ theo nhiều cách khác nhau không chỉ được thực hiện trước khi xây dựng kế hoạch kinh doanh mà còn trong quá trình vận hành cơ sở. Đây là một bộ công thức cần thiết mà các chủ sở hữu và các nhà đầu tư tiềm năng sử dụng khi cố gắng đánh giá những lợi ích có thể có.

Các cách để tăng lợi nhuận của doanh nghiệp

Đôi khi việc phân tích đưa ra kết quả đòi hỏi các quyết định quản lý nghiêm túc. Để xác định cách tăng khả năng sinh lời, cần phải hiểu lý do biến động của nó. Để làm được điều này, chúng tôi nghiên cứu chỉ số cho kỳ báo cáo và kỳ trước. Thông thường, năm cơ sở hoặc quý được lấy, trong đó có doanh thu cao và ổn định. Sau đây là so sánh của hai hệ số trong động lực học.

Chỉ tiêu khả năng sinh lời có thể bị ảnh hưởng bởi sự thay đổi giá bán hoặc chi phí, tăng chi phí hoặc giá nguyên vật liệu từ nhà cung cấp. Vì vậy, cần phải chú ý đến các yếu tố như sự biến động theo mùa trong nhu cầu của người mua hàng hóa, hoạt động, sự cố hoặc thời gian ngừng hoạt động. Giải quyết vấn đề làm thế nào để tăng lợi nhuận và cần phải sử dụng nhiều cách khác nhau để tăng lợi nhuận:

1. Để cải thiện chất lượng của một sản phẩm hoặc dịch vụ, bao bì của nó. Điều này có thể đạt được bằng cách hiện đại hóa và trang bị lại các cơ sở sản xuất của mình. Có lẽ, lần đầu tiên, điều này sẽ đòi hỏi những khoản đầu tư nghiêm túc, nhưng trong tương lai, nó sẽ mang lại nhiều lợi ích hơn là tiết kiệm tài nguyên, giảm lượng nguyên liệu thô hoặc với giá cả phải chăng hơn cho người tiêu dùng. Bạn có thể xem xét tùy chọn;
2. Cải thiện các thuộc tính của sản phẩm của họ, điều này sẽ giúp thu hút người tiêu dùng mới và trở thành một công ty cạnh tranh hơn trên thị trường;
3. Xây dựng chính sách tiếp thị chủ động mới cho dự án kinh doanh của bạn, thu hút đội ngũ quản lý giỏi. Các doanh nghiệp lớn thường có toàn bộ một bộ phận tiếp thị làm nhiệm vụ phân tích thị trường, các chương trình khuyến mãi mới và tìm kiếm một thị trường ngách có lợi nhuận;
4. Bằng nhiều cách khác nhau để giảm chi phí nhằm cạnh tranh với các sản phẩm cùng loại. Điều này không nên đánh đổi chất lượng của sản phẩm!

Người quản lý cần phải tìm ra sự cân bằng nhất định giữa tất cả các phương pháp để đạt được kết quả tích cực ổn định và giữ cho các chỉ số sinh lời của doanh nghiệp ở mức thích hợp.

Khả năng sinh lời- một đặc điểm về điều kiện tài chính của công ty, cho phép đánh giá khả năng tạo ra lợi nhuận trên các quỹ đã đầu tư. Khả năng sinh lời được tính bằng lợi nhuận trên một đơn vị vốn đầu tư.

Khả năng sinh lời là một chỉ tiêu tổng hợp về hoạt động của doanh nghiệp dưới góc độ tỷ lệ giữa chi phí và kết quả. Kết quả cuối cùng chịu ảnh hưởng của hai thành phần: các yếu tố kinh tế và tổ chức bên trong và các điều kiện thị trường bên ngoài. Thành phần đầu tiên bao gồm những thay đổi về năng suất lao động, đặc điểm kỹ thuật của sản xuất, cách thức tổ chức, tức là mọi thứ phụ thuộc vào bản thân doanh nghiệp. Thành phần thứ hai, một mặt bao gồm giá cả của các nguồn lực (lao động, nguyên liệu, vật liệu, nhiên liệu, năng lượng, v.v.) mà doanh nghiệp sử dụng để sản xuất / bán sản phẩm, và mặt khác, giá của sản phẩm được sản xuất / mua, có thể thay đổi theo tỷ lệ cung và cầu trên thị trường.

Khi phân tích giá vốn của sản phẩm sản xuất / bán ra trong năm hiện tại, người ta nên tính đến cả sự thay đổi về lượng tăng trưởng của sản phẩm sản xuất / bán ra và sự thay đổi về giá của nó, cũng như sự thay đổi trong phạm vi sản phẩm. . Các chi phí (chi phí sản xuất) cần phải tính đến: thay đổi về khối lượng sản xuất, thay đổi giá của tài nguyên, thay đổi tỷ lệ tiêu hao tài nguyên để sản xuất một đơn vị sản phẩm và thay đổi trong phạm vi sản phẩm. Là chỉ số chính về hiệu quả kinh tế của chi phí hiện tại (tiêu thụ tài nguyên), bạn có thể sử dụng chỉ số chi phí trên 1 rúp. sản phẩm được sản xuất hoặc bán.

Là các yếu tố ảnh hưởng đến mức độ và động lực của chỉ tiêu chi phí, các chỉ tiêu riêng về việc sử dụng (ứng dụng) nguồn lao động sống và phương tiện lao động cũng có thể được loại trừ. Sự tăng trưởng và phát triển của doanh nghiệp liên quan chặt chẽ đến việc xây dựng và thực hiện các chiến lược, chiến thuật quản lý quá trình hình thành, gia tăng và phân phối lợi nhuận.

Sự tăng trưởng lợi nhuận của doanh nghiệp được tạo điều kiện thuận lợi bởi sự thao túng của ba chỉ tiêu quan trọng nhất: tăng tốc thương mại, giảm khối lượng chi phí và tăng tỷ suất lợi nhuận do tăng giá. Ở thị trường phương Tây, người ta tin rằng lợi nhuận dài hạn của các công ty phụ thuộc vào một số lượng lớn hơn nhiều yếu tố (hơn 30) đặc trưng cho trạng thái tình hình cạnh tranh, tình hình thị trường của nhà sản xuất, tình hình kinh tế hiện tại, vân vân. Do đó, điều quan trọng trong quá trình phân tích khả năng sinh lời là không được để ý đến một số yếu tố quan trọng khác: thâm dụng vốn, chất lượng tương đối của sản phẩm (dịch vụ), thị phần của công ty và năng suất lao động.

Có mối quan hệ chặt chẽ giữa các mục tiêu phát triển doanh nghiệp và các yếu tố quyết định chúng. Nếu mục tiêu là đáp ứng nhu cầu tiết kiệm để phát triển sản xuất thì các yếu tố quan trọng nhất là cơ cấu doanh thu bán hàng hóa và cung cấp dịch vụ, mức phụ cấp thương mại, giá bán, khối lượng, cơ cấu và hiệu quả sử dụng tiềm năng tài nguyên. , quy mô của lợi nhuận. Nếu mục tiêu là đảm bảo vị thế bền vững của doanh nghiệp thì doanh nghiệp đạt được trên cơ sở đảm bảo quan hệ ổn định với nhà cung cấp, ngân hàng và các đối tác khác (số lượng hàng bán, giá một đơn vị hàng hoá) và số lượng đủ lợi nhuận. Nếu mục tiêu là thoả mãn lợi ích của chủ sở hữu tài sản, thì các yếu tố quan trọng nhất đảm bảo thành quả của nó là khối lượng vốn lưu động tự có và vốn vay, hiệu quả sử dụng cũng như khả năng sinh lời.

Nếu một doanh nghiệp xác định việc cung cấp tiêu dùng xã hội và phát triển xã hội của đội ngũ là mục tiêu chính, thì các yếu tố chính cần được sử dụng để đạt được mục tiêu đó là chi phí phân phối, số lượng và thành phần nguồn lao động được sử dụng, các biện pháp điều tiết của chính phủ (định mức và tiêu chuẩn đóng góp vào các quỹ xã hội khác nhau). bảo vệ dân cư, mức lương tối thiểu, mức sinh hoạt tối thiểu, v.v.), mức sinh lời.

Bản thân tất cả các mục tiêu và yếu tố trên đều có mối liên hệ chặt chẽ với nhau. Điều quan trọng là tất cả các hoạt động do doanh nghiệp thực hiện nhằm tăng khả năng sinh lời (sử dụng mọi cơ hội) đều góp phần thực hiện các mục tiêu quan trọng nhất của sự phát triển của doanh nghiệp. Khi phân tích khả năng sinh lời, các hệ số sau được tính:

. Khả năng sinh lời của việc thực hiện là tỷ số giữa lợi nhuận bán hàng trên doanh thu bán hàng trong kỳ.

• lợi nhuận từ việc bán hàng trong kỳ = dòng 050 của Mẫu số 2,
• số tiền bán hàng thu được trong kỳ = dòng 010 của Mẫu số 2,
• tổng chi phí cho kỳ = dòng 020 của Mẫu số 2.

Tiêu chuẩn cho thương mại: - 0 - 0,3
Tiêu chuẩn cho ngành: - 0 - 0,4

Khi phân tích các tỷ suất sinh lời cần phân tích cơ cấu tiền thu được tổ chức và chi phí chính sản phẩm của cô ấy. Số lượng doanh thu chịu ảnh hưởng của các yếu tố khách quan và chủ quan.

Mục tiêu được chia thành bên trong và bên ngoài. Nội bộ - đây là khối lượng sản xuất, mức chi phí, chất lượng sản phẩm, nhịp độ phát hành, phân loại (trong sản xuất), nhịp độ vận chuyển, việc thực hiện kịp thời các chứng từ, các hình thức thanh toán tối ưu (trong lưu thông). Bên ngoài - tình hình thị trường nguyên liệu, vật liệu, bán thành phẩm, khối lượng sản xuất đúng thẩm quyền, chất lượng so với các doanh nghiệp khác, nhịp độ giao hàng (trong sản xuất), thời gian luân chuyển chứng từ, tuân thủ với các điều khoản của hợp đồng, hình thức thanh toán tối ưu (trong lĩnh vực lưu thông). Ngoài ra, có thể phát sinh thêm chi phí do: vi phạm các điều khoản giao nhận vật tư và các nguồn lực khác, sai sót trong cung cấp vận tải, thanh toán chậm.

Các yếu tố chủ quan bao gồm: yếu tố đạo đức, tình hình chính trị trên thị trường, lĩnh vực hoạt động và quảng cáo đặt hàng từ đúng đại lý - quảng cáo-code.rf. Theo quy định, số tiền thu được từ việc bán sản phẩm tính theo khối lượng bán sản phẩm tính theo giá chưa bao gồm thuế GTGT, tiêu thụ đặc biệt, thương mại và chiết khấu bán hàng, chưa bao gồm thuế hải quan và thuế quan.

Chi phí sản xuất và tiêu thụ sản phẩm bao gồm chi phí nguyên liệu, vật liệu, năng lượng, tài sản cố định, nguồn lao động, chi phí hoạt động khác và chi phí phi sản xuất dùng để sản xuất sản phẩm. Chi phí sản xuất và tiêu thụ sản phẩm được gộp thành năm nhóm: chi phí nguyên vật liệu, chi phí lao động, đóng góp xã hội, khấu hao tài sản cố định và chi phí khác.

. Tỷ suất sinh lợi của tài sản là tỷ số giữa lợi nhuận ròng trong kỳ với giá trị tài sản trong kỳ.

Để tính toán, các chỉ số được sử dụng:

• lợi nhuận ròng trong kỳ = dòng 190 của Mẫu số 2,
• tài sản trong kỳ (đơn vị tiền tệ của bảng cân đối kế toán) = dòng 300 của Mẫu số 2.

Tỷ suất sinh lời của tài sản đo lường khả năng tạo ra lợi nhuận của tài sản của một công ty. Nói cách khác, nó là một chỉ số về khả năng sinh lời và hiệu quả hoạt động của công ty, xóa bỏ ảnh hưởng của số tiền đi vay. Ngoài ra, tỷ suất sinh lời của tài sản (vốn) thể hiện hiệu quả sử dụng toàn bộ tài sản của doanh nghiệp. Sự sụt giảm cho thấy nhu cầu đối với các sản phẩm của công ty giảm xuống và tài sản tích lũy quá mức.

Tiêu chuẩn cho thương mại - 0 - 0,05
Tiêu chuẩn cho ngành - 0 - 0,1

. Tỷ suất sinh lợi trên tài sản lưu động là tỷ số giữa lợi nhuận ròng trong kỳ trên tài sản lưu động trong kỳ.

Chỉ tiêu này phản ánh hiệu quả sử dụng tài sản lưu động của công ty và cho biết công ty thu được bao nhiêu đồng lợi nhuận từ mỗi đồng rúp đầu tư vào tài sản lưu động của công ty. Thể hiện khả năng doanh nghiệp đảm bảo đủ lợi nhuận so với vốn lưu động mà công ty sử dụng. Giá trị của tỷ số này càng cao thì vốn lưu động được sử dụng càng hiệu quả.

Tiêu chuẩn giao dịch - 0 - 0,08

. ROI là tỷ số giữa lợi nhuận ròng trong kỳ trên vốn chủ sở hữu và nợ dài hạn trong kỳ.

Để tính toán được sử dụng:

• Giá trị bình quân của vốn tự có và nợ dài hạn theo số liệu trong kỳ = Vốn tự có (dòng 490 Mẫu số 1) + Nợ dài hạn (dòng 590 Mẫu số 1) trong kỳ.

Tiêu chuẩn cho thương mại - 0 - 0,07
Tiêu chuẩn cho ngành - 0 - 0,16

. Lợi nhuận trên vốn chủ sở hữu(vốn chủ sở hữu) là tỷ số giữa lợi nhuận ròng trong kỳ trên vốn chủ sở hữu trong kỳ. Cho biết lợi tức đầu tư của cổ đông, về mặt thu nhập kế toán.

Tiêu chuẩn cho thương mại - 0 - 0,06
Tiêu chuẩn cho ngành - 0 - 0,2

Bình luận

Hiện tại, câu hỏi vẫn là chỉ tiêu nào để tính đến khả năng sinh lời từ bán hàng - doanh thu hoặc chi phí, lợi nhuận ròng hoặc doanh thu. Nếu chúng ta tiến hành từ thực tế rằng ngưỡng sinh lời (Điểm hòa vốn) là khối lượng hoạt động mà tại đó tổng thu nhập bằng tổng chi phí, tức là đây là điểm không có lợi nhuận hoặc bằng không lỗ và lợi nhuận đã được bao gồm trong doanh thu bán hàng, nên coi lợi nhuận từ việc bán hàng là tỷ lệ giữa lợi nhuận từ việc bán hàng không phải doanh thu mà là chi phí , để tránh đánh giá thấp các chỉ số sinh lời. Ngoài ra, nên tính không phải lợi nhuận ròng mà là lợi nhuận sau thuế, vì lợi nhuận ròng không chỉ bao gồm lợi nhuận từ các hoạt động chính, mà còn từ các hoạt động phi kinh doanh và hoạt động.

Thí dụ

Dữ liệu ban đầu:
Doanh thu = 100 triệu rúp.
Giá gốc = 70 triệu rúp.
Chi phí bán hàng = 1,2 triệu RUB

Phép tính:
Lợi nhuận từ bán hàng \ u003d 100-70-1,2 \ u003d 28,8 triệu rúp.
Lợi tức bán hàng \ u003d Lợi nhuận / Doanh thu \ u003d 28,8 / 100 \ u003d 0,288 \ u003d 28,8%.
Lợi tức bán hàng = Lợi nhuận / Chi phí = 28,8/70 = 0,41 = 41%.

Như có thể thấy từ ví dụ, trong trường hợp đầu tiên, lợi nhuận thấp hơn trong trường hợp thứ hai, vì số tiền thu được đã bao gồm lợi nhuận từ bán hàng.

Việc tính toán lợi nhuận đáng được quan tâm đặc biệt trong điều kiện của Nga. Do mức thuế thu nhập cao (kể từ ngày 1 tháng 9 năm 2009, thuế thu nhập là 20%), người nộp thuế đang tham gia vào việc tối ưu hóa thuế. Ngoài ra, trong một số trường hợp, lợi nhuận tăng do tăng giá không hợp lý. Do đó, không thể đánh giá hiệu quả hoạt động của một người đi vay chỉ dựa trên những gì khả năng sinh lời cho thấy. Các chỉ số bổ sung về hoạt động của tổ chức được thảo luận dưới đây.

Để đánh giá lợi nhuận của một công ty, bạn nên:

• theo dõi sự năng động của tỷ lệ chi phí / doanh thu;
• phân tích lợi nhuận ròng nhận được như thế nào (theo chi phí của hoạt động cốt lõi hoặc chi phí của thu nhập khác);
• phân tích cơ cấu chi phí quản lý, thương mại, vận hành, phi hoạt động và các chi phí khác;
• đối chiếu doanh thu với doanh số cấp tín dụng trên tài khoản 62 “Thanh toán với người mua, khách hàng” và số thu trên tài khoản 51;
• rõ ràng doanh thu từ phần bù đắp khi tính toán khả năng sinh lời từ bán hàng;
• để phân tích, do đó có sự giảm / tăng lợi nhuận từ việc bán hàng. Lợi nhuận bán hàng quá cao có thể phát sinh do sự chênh lệch lớn đối với một sản phẩm / dịch vụ hoặc việc thiết lập một mức giá cao bất hợp lý cho một sản phẩm, là những yếu tố tiêu cực trong việc đánh giá rủi ro thanh toán. Sự gia tăng lợi nhuận từ việc bán hàng là hệ quả của việc giá cả tăng theo chi phí cố định để sản xuất các sản phẩm bán ra hoặc giảm chi phí sản xuất theo giá cố định.

Sự sụt giảm cho thấy sự giảm giá theo chi phí sản xuất cố định hoặc sự tăng lên của chi phí sản xuất theo giá cố định, tức là làm giảm nhu cầu về sản phẩm của công ty.

Ví dụ tính toán khả năng sinh lời

Làm thế nào để xác định mức lợi nhuận của một doanh nghiệp? Trước tiên, bạn cần hiểu rằng nếu công ty không hoạt động trong các ngành như khí đốt, dầu mỏ, đá quý hoặc xây dựng các trung tâm kinh doanh, thì khả năng sinh lời sẽ nằm trong khoảng 15 đến 35% mỗi năm.

Về nguyên tắc, một ngành như vận tải đường bộ phải chịu “lỗ”. Các công ty thương mại nhận được tỷ suất lợi nhuận từ 10-15%. Sản xuất cũng không bỏ qua kem lớn - lên đến 25% mỗi năm.

Hãy đưa ra một ví dụ về tính toán lợi nhuận của một công ty hoạt động trong lĩnh vực chế biến gỗ, cụ thể là sản xuất ván.

Hãy bắt đầu bằng cách chia chi phí thành chi phí cố định và chi phí biến đổi. Tiếp theo, chúng tôi xác định công suất tối đa của thiết bị, số lượng ca làm việc và công nhân. Chúng tôi xem xét chi phí của năng lực sản xuất:

Một ca - 8 giờ - 15 người.
Giá thành của 1 cu. nguyên liệu - 6 nghìn rúp.
Công suất của máy cưa là 3000 mét khối / tháng, trong đó 50% là phế thải. Từ 3000 cu. nó chỉ ra 1500 mét khối / tháng. thành phẩm nguyên liệu thô.
Công suất sấy - 750 mét khối / tháng. Chu kỳ sấy 14 ngày. Tổng 1500 mét khối / tháng.
Giá bán cho 1 mét khối. ván khô 15 nghìn rúp.

Chi phí:

Mua nguyên liệu thô	biến	6 000 * 3 000 = 18 000 000	Dựa trên tải trọng tối đa
Tiền thuê văn phòng	dài hạn
Cho thuê cơ sở	dài hạn
Tiền công	dài hạn		Với hệ thống công việc, tiền công được tính dựa trên tải trọng. Kể cả mức lương "chất xám".
Thuế từ quỹ lương tối thiểu (10 tr / tháng)	dài hạn	10 000*43%*15=64 500	13% - thuế thu nhập 30% - FSS, PF, v.v.
Thông tin liên lạc	biến		Dựa trên tải trọng tối đa
	dài hạn		Dịch vụ thanh toán và tiền mặt
Máy cắt mài	biến
Máy cắt dự phòng	dài hạn
	biến		Đối với 1500 cu.
	dài hạn
TOÀN BỘ		18 754 500

Thu nhập = earnings:

1500 * 15.000 = 22.500.000,00 rúp

Lợi nhuận ròng:

22.500.000- 18.754.500 = 3.745.500 rúp - 749.100 (thuế thu nhập 20%) = 2.996.400 rúp.

Khả năng sinh lời:

2 996 400/18 754 500 = 16%

Khi tính toán lợi nhuận, không nên quên ảnh hưởng của các yếu tố thời vụ, nhu cầu giảm, thời gian ngừng hoạt động của thiết bị và các khuyết tật.

Các nhà quản lý dự án doanh nhân quan tâm đến lợi nhuận của doanh nghiệp của họ, vì mục đích ban đầu của việc tạo ra nó là làm giàu. Sự tương ứng được thể hiện bằng tiền của các nguồn lực được sử dụng để đảm bảo sản xuất và kết quả thu được xác định hiệu quả của hoạt động của chủ thể. Chỉ số chính cho phép bạn đưa ra quyết định về khả năng tư vấn của các công việc tiếp theo ở chế độ trước đó, hoặc sự cần thiết phải điều chỉnh nó, là lợi nhuận của doanh nghiệp. Trong tính toán kinh tế, tham số được hiển thị dưới dạng hệ số.

Các thông số về khả năng sinh lời

Về tham số hiệu quả doanh nghiệp

Khả năng sinh lời là một chỉ tiêu cho phép bạn đánh giá hiệu quả kinh tế của một chủ thể kinh doanh. Nó quyết định mức độ hiệu quả của việc sử dụng các nguồn lực của công ty. Để phân tích, cần tính riêng các khoản đầu tư vào doanh nghiệp trong thời kỳ đã chọn, có tính chất:

• nhân công;
• sản xuất;
• vật chất;
• tiền mặt.

Tỷ suất lợi nhuận gộp

Hiệu quả bán hàng cho phép bạn đánh giá phần lợi nhuận trong số tiền thu được từ việc bán thành quả lao động.

Một tên khác của chỉ số này được gọi là tỷ suất sinh lợi. Theo các phương pháp tiêu chuẩn, tham số được xác định bằng cách tính toán dựa trên lợi nhuận ròng trong doanh thu. Nếu cần xác định những điểm yếu trong một doanh nghiệp, nên chia thu nhập thành tổng, bảng cân đối kế toán và các thành phần hoạt động.

Các loại lợi nhuận

Lợi nhuận gộp là tỷ lệ hiệu quả của doanh nghiệp, được tính bằng tham số khả năng sinh lời gộp. Nó cho phép bạn xác định lợi nhuận của việc bán hàng theo lợi nhuận gộp. Tham số được xác định bởi tổng lợi nhuận và doanh thu riêng. Nó cho phép bạn xác định số kopecks lợi nhuận gộp tính bằng đồng rúp doanh thu.

Tỷ suất lợi nhuận gộp, công thức tính đến bản chất cụ thể của khả năng sinh lời, cho phép bạn xác định chỉ số lợi nhuận gộp hiển thị trong báo cáo tài chính về hiệu quả hoạt động. Giá trị của nó tương ứng với sự chênh lệch giữa doanh thu và tổng chi phí. Doanh thu trong công thức này được hiểu là tích số lượng bán và giá bán.

Biên lợi nhuận hoạt động

Lợi nhuận hoạt động được định vị như một giá trị trung gian của khả năng sinh lời từ bán hàng và thu nhập ròng. Nó cho phép bạn xác định Tỷ lệ lợi nhuận trên doanh thu như một thương số của tham số và doanh thu.

Các loại lợi nhuận

Khả năng sinh lời từ hoạt động kinh doanh là tên gọi thứ hai của chỉ số lợi nhuận trên doanh thu tính theo lợi nhuận hoạt động. Nó phản ánh số kopecks trong đồng rúp, liên quan đến đồng rúp doanh thu. Các thành phần này của công thức được xác định trên cơ sở các khoản mục được phản ánh trong báo cáo tài chính.

Đọc thêm: Nhóm tài sản

Phân tích tham số

Chỉ tiêu kinh tế giảm cho thấy sự sụt giảm nhu cầu đối với kết quả công việc của doanh nghiệp và giảm khả năng cạnh tranh của sản phẩm. Để ổn định tình hình, người đứng đầu doanh nghiệp cần đưa ra các biện pháp kích cầu và nâng cao chất lượng hàng hóa sản xuất ra. Để thay thế, có thể xem xét lựa chọn tham gia vào các hoạt động từ một thị trường ngách mới.

Xu hướng thay đổi của chỉ tiêu đánh giá hiệu quả bán hàng được ước tính trong biến động của kỳ cơ sở và kỳ báo cáo. Khoảng thời gian gốc là khoảng thời gian trước đó mà chỉ báo cho thấy mức cao. Cần đảm bảo khả năng so sánh thông số với chỉ tiêu được lấy làm tiêu chuẩn.

Được xác định trong mối quan hệ với thu nhập ròng, chỉ tiêu kinh tế về hiệu quả của các hoạt động của đơn vị được tính là lợi nhuận ròng tư nhân và doanh thu, được xác định bằng khối lượng hàng bán tính bằng tiền. Lợi nhuận ròng được tính bằng tích của giá trên một đơn vị sản xuất theo khối lượng sản xuất, tính bằng đơn vị sản xuất. Tỷ suất sinh lời của lợi nhuận ròng cho biết có bao nhiêu kopecks lợi nhuận ròng trong số tiền thu được do bán thành quả lao động.

tỷ suất sinh lời